RBI, मौद्रिक नीति और बैंकिंग विनियमन: प्रत्येक उपकरण क्या करता है

यह अध्याय IBPS Clerk, SBI Clerk, IBPS PO, SBI PO और IBPS RRB के पाठ्यक्रम के बैंकिंग जागरूकता वाले उस भाग का उत्तर देता है जो पूछता है कि RBI क्या करता है, मौद्रिक नीति कैसे काम करती है और बैंकों का विनियमन कैसे होता है। यह प्रत्येक उपकरण (रेपो, रिवर्स रेपो, SDF, MSF, बैंक दर, CRR, SLR और खुले बाज़ार के संचालन) की कार्य-विधि और प्रभाव की दिशा, मुद्रास्फीति लक्ष्यीकरण, भारतीय बैंकिंग के ढाँचे, प्राथमिकता क्षेत्र ऋण, वसूली के उपकरण तथा AML और बेसल की शब्दावली सिखाता है। दरें और सीमाएँ बदलती रहती हैं, इसलिए उन पर तिथि दी गई है और यहाँ कोई उत्तर वर्तमान आँकड़े पर निर्भर नहीं है।

RBI के कार्य और मौद्रिक नीति का उद्देश्य

भारतीय रिज़र्व बैंक देश का केंद्रीय बैंक है और उसके कामकाज पर हर प्रश्न एक ही विचार पर लौटता है: वह मुद्रा की लागत और मात्रा को नियंत्रित करता है और उस मुद्रा को सँभालने वाले बैंकों का विनियमन करता है। ये दोनों काम अलग हैं। मौद्रिक नीति तय करती है कि अर्थव्यवस्था को कितना धन और ऋण मिले; विनियमन तय करता है कि बैंक उसके साथ कितनी सुरक्षा से व्यवहार करें। प्रश्न इन दोनों को आपस में बदल देते हैं, इसलिए इन्हें दो स्तंभों की तरह याद कीजिए।

चार स्तंभों में RBI का कार्य
स्तंभRBI क्या करता हैउदाहरण
मौद्रिक नीतिनीतिगत रेपो दर तय करना, दैनिक तरलता का संतुलन रखना, CRR, SLR व खुले बाज़ार के संचालन प्रयोग करनाकीमतें ठंडी करने के लिए रेपो दर बढ़ाना
मुद्रा व बैंकरबैंक-नोट जारी करना; सरकार व बैंकों का बैंकर; अंतिम ऋणदातानकदी की कमी वाला बैंक RBI से उधार लेता है
विनियमन व पर्यवेक्षणबैंकों व NBFC को लाइसेंस देना और उनका निरीक्षण; पूँजी, KYC, आस्ति वर्गीकरण व प्राथमिकता क्षेत्र ऋण के नियम बनानाप्राथमिकता क्षेत्र लक्ष्य; NPA मानदंड
प्रणालियाँ व विदेशी मुद्राभुगतान प्रणालियों का नियमन; FEMA के अंतर्गत विदेशी मुद्रा का प्रबंध; सरकार के सार्वजनिक ऋण का प्रबंधभुगतान प्रणाली परिचालक को प्राधिकार देना

RBI अधिनियम में 2016 के संशोधन के बाद मौद्रिक नीति का घोषित उद्देश्य है वृद्धि के उद्देश्य को ध्यान में रखते हुए मूल्य स्थिरता। मूल्य स्थिरता का अर्थ शून्य मुद्रास्फीति नहीं है; इसका अर्थ है मुद्रास्फीति को लक्ष्य के आसपास रखना, जिसकी चर्चा नीचे चौथे खंड में है।

⚠️ बैंकों का बैंक
RBI बैंकों का बैंकर है, आम जनता का नहीं। साधारण व्यक्ति का RBI में कोई खाता नहीं होता और RBI खुदरा शाखाएँ नहीं चलाता। जब प्रश्न पूछे कि वाणिज्यिक बैंक का CRR शेष किसके पास रहता है, तो उत्तर RBI है; जब पूछे कि आपकी बचत किसके पास है, तो उत्तर आपका बैंक है।

तरलता गलियारा: रेपो, रिवर्स रेपो, SDF, MSF और बैंक दर

हर दिन के अंत में बैंकों के पास नकदी या तो ज़रूरत से ज़्यादा होती है या कम। RBI इसे तरलता समायोजन सुविधा (LAF) से सँभालता है, जो रोज़ की वह खिड़की है जहाँ बैंक उससे उधार लेते हैं या उसके पास धन रखते हैं। पूरी बात यह याद रखने में है कि हर शब्द किसके दृष्टिकोण से है: सारे नाम RBI की ओर से हैं।

तरलता-समायोजन उपकरण, सब RBI की दृष्टि से
उपकरणक्या होता हैसंपार्श्विकतरलता पर प्रभावगलियारे में स्थान
रेपोRBI बैंकों को उधार देता है और प्रतिभूतियाँ लेता है, जिन्हें वापस ख़रीदा जाएगासरकारी प्रतिभूतियाँडालता हैबीच में: नीतिगत दर
रिवर्स रेपोRBI बैंकों से उधार लेता है और प्रतिभूतियाँ देता हैसरकारी प्रतिभूतियाँ, RBI द्वारा दी गईसोखता हैRBI के विवेक पर; अब तल नहीं
SDF (स्थायी जमा सुविधा)बैंक अधिशेष धन RBI के पास रखते हैंकोई नहींसोखता हैतल, रेपो से नीचे
MSF (सीमांत स्थायी सुविधा)बैंक आपात स्थिति में रात भर के लिए उधार लेते हैं, अपनी SLR प्रतिभूतियों में से भीसरकारी प्रतिभूतियाँडालता हैछत, रेपो से ऊपर

SDF अप्रैल 2022 में आरंभ हुई और गलियारे का तल बनी, क्योंकि इससे RBI प्रतिभूतियाँ दिए बिना तरलता सोख सकता है। बैंक दर वह दर है जिस पर RBI बिलों की पुनर्कटौती से बैंकों को उधार देता है; यह MSF दर के बराबर रखी जाती है और कुछ आरक्षित-कमी पर दंड की संदर्भ दर भी है। हल उदाहरण (काल्पनिक): मान लीजिए नीतिगत रेपो दर 6.50% है और RBI गलियारा दोनों ओर 25 आधार अंक रखता है (अक्टूबर 2026 तक RBI यही चौड़ाई रखता है; रेपो दर स्वयं बदलती रहती है, इसलिए 6.50% केवल उदाहरण है)। तब SDF = 6.50 - 0.25 = 6.25%; MSF = बैंक दर = 6.50 + 0.25 = 6.75%। गलियारा 50 आधार अंक चौड़ा है, और अधिशेष नकदी वाला बैंक रात भर के लिए 6.25% से कम पर कभी उधार नहीं देगा।

🧠 किसकी ओर से?
स्मरण-सीढ़ी, निम्नतम से उच्चतम: SDF < रेपो < MSF = बैंक दर। दिशा के शब्द: रेपो में RBI उधार देता है (धन बैंकों में आता है); रिवर्स रेपो या SDF में RBI उधार लेता है (धन बैंकों से निकलता है)। रिवर्स रेपो वही रेपो है जो दूसरी ओर से देखा गया।
⚠️ संपार्श्विक व दाम
दो अदला-बदलियाँ। (1) रिवर्स रेपो और SDF दोनों धन सोखते हैं, पर केवल SDF बिना संपार्श्विक के है। (2) MSF रेपो से महँगा है, इसलिए यह संकट में फँसे बैंकों की दंड-जैसी खिड़की है; सस्ता उधार रेपो से मिलता है। रेपो दर को कभी तल या छत मत कहिए: वह बीच में है।

CRR, SLR और खुले बाज़ार के संचालन: क्या बदलता है, किस दिशा में

गलियारा दैनिक तरलता सँभालता है। अगले तीन उपकरण तरलता को अधिक समय के लिए बदलते हैं। CRR (नकद आरक्षित अनुपात) बैंक की शुद्ध माँग व सावधि देयताओं (NDTL), यानी मोटे तौर पर जमाओं, का वह भाग है जिसे उसे RBI के पास नकद रखना पड़ता है; RBI उस पर कोई ब्याज नहीं देता। SLR (सांविधिक तरलता अनुपात) NDTL का वह भाग है जिसे बैंक स्वयं नकद, स्वर्ण या सरकारी बॉन्ड जैसी अनुमोदित प्रतिभूतियों में रखता है, जिन पर ब्याज मिलता है। खुले बाज़ार के संचालन (OMO) RBI द्वारा सरकारी प्रतिभूतियों की प्रत्यक्ष ख़रीद या बिक्री हैं।

प्रत्येक उपकरण के प्रभाव की दिशा
उपकरणयदि RBI बढ़ाए या बेचेयदि RBI घटाए या ख़रीदेरुख़
रेपो दरऋण महँगे; ऋण व माँग घटते हैंऋण सस्ते; ऋण व माँग बढ़ते हैंबढ़ाना = सख़्ती
CRRRBI के पास नकद बँधती है; उधार देने को कमनकद मुक्त होती है; उधार देने को अधिकबढ़ाना = सख़्ती
SLRजमा का अधिक भाग प्रतिभूतियों में बँधता है; उधार योग्य कमउधार योग्य अधिकबढ़ाना = सख़्ती
OMOबिक्री: बैंक प्रतिभूतियों के बदले रुपये देते हैं, धन सोखा जाता हैख़रीद: RBI रुपये देता है, धन डाला जाता हैबेचना = सख़्ती; ख़रीदना = ढील

हल उदाहरण (काल्पनिक आँकड़े)। किसी बैंकिंग प्रणाली की NDTL 5,00,000 करोड़ रुपये है। यदि RBI CRR 4.5% से घटाकर 4.0% करे, तो बँधी नकदी NDTL के 0.5% से घटती है: 0.5% x 5,00,000 = 2,500 करोड़ रुपये उधार देने के लिए मुक्त होते हैं। NDTL 2,000 करोड़ रुपये, CRR 4% और SLR 18% वाले एक बैंक के लिए: वह 4% = 80 करोड़ रुपये RBI के पास बाँधता है और 18% = 360 करोड़ रुपये प्रतिभूतियों में रखता है, इसलिए उधार देने को अधिकतम 2,000 - 80 - 360 = 1,560 करोड़ रुपये बचते हैं। दोनों अनुपात जुड़ते हैं, क्योंकि CRR की नकदी SLR में नहीं गिनी जाती।

⚠️ CRR, SLR नहीं है
CRR बनाम SLR, जो जोड़ी सबसे ज़्यादा बदली जाती है: CRR RBI के पास नकद में रखा जाता है और कुछ नहीं कमाता; SLR बैंक स्वयं रखता है, अंशतः ब्याज देने वाली सरकारी प्रतिभूतियों में। दोनों में कटौती से उधार देने की क्षमता बढ़ती है, पर केवल CRR कटौती से ही बैंक के RBI-खाते में सीधे नई नकदी आती है।
ℹ️ ध्यान दें
RBI निश्चित अवधि की परिवर्तनशील दर रेपो व रिवर्स रेपो (VRR, VRRR) नीलामियाँ भी चलाता है, जिनसे दिनों या सप्ताहों के लिए बाज़ार-निर्धारित दर पर तरलता डाली या सोखी जाती है। दिशा का नियम वही है: रेपो-प्रकार धन जोड़ता है, रिवर्स रेपो-प्रकार घटाता है।

मुद्रास्फीति लक्ष्यीकरण और दर-निर्णय आपके ऋण तक कैसे पहुँचता है

भारत लचीला मुद्रास्फीति लक्ष्यीकरण अपनाता है। केंद्र सरकार, RBI के परामर्श से, लक्ष्य अधिसूचित करती है; RBI उसे पाने के लिए काम करता है। 1 अप्रैल 2026 से 31 मार्च 2031 के पाँच वर्षों के लिए लक्ष्य 4% CPI मुद्रास्फीति, 2% से 6% की सहनशीलता सीमा के साथ है (मार्च 2026 में अधिसूचित, आर्थिक कार्य विभाग के अनुसार)। सूचकांक उपभोक्ता मूल्य सूचकांक (CPI) है, थोक मूल्य सूचकांक नहीं।

  • रेपो दर कौन तय करता है: छह सदस्यीय मौद्रिक नीति समिति (MPC): गवर्नर अध्यक्ष के रूप में, मौद्रिक नीति के प्रभारी डिप्टी गवर्नर, केंद्रीय बोर्ड द्वारा नामित RBI का एक अधिकारी, और केंद्र सरकार द्वारा नियुक्त तीन बाहरी सदस्य। निर्णय बहुमत से होते हैं और बराबरी पर गवर्नर का निर्णायक मत होता है।
  • कितनी बार: वर्ष में कम से कम चार बैठकें (व्यवहार में छह, लगभग हर दो माह में)। कार्यवृत्त प्रत्येक बैठक के चौदहवें दिन प्रकाशित होता है।
  • विफलता किसे माना जाए: औसत मुद्रास्फीति लगातार तीन तिमाहियों तक ऊपरी सीमा से ऊपर या निचली सीमा से नीचे रहे। तब RBI को सरकार को रिपोर्ट देनी होती है कि विफलता क्यों हुई और वह क्या करेगा।

संचरण की श्रृंखला। मान लीजिए मुद्रास्फीति सीमा से ऊपर चल रही है। MPC रेपो दर बढ़ाती है; बैंकों की निधि-लागत बढ़ती है; ऋण दरें बढ़ती हैं (रेपो दर जैसे बाह्य मानक से जुड़े ऋण जल्दी पुनर्निर्धारित होते हैं, इसलिए परिवर्तनशील दर वाले उधारकर्ता की EMI कुछ ही माह में बदलती है); ऋण व खर्च धीमे होते हैं; माँग आपूर्ति से कम पड़ती है; और कीमतों का दबाव घटता है। यदि इसके उलट वृद्धि कमज़ोर और मुद्रास्फीति कम हो, तो MPC दर घटाती है और श्रृंखला उल्टी चलती है। उदाहरण: परिवर्तनशील दर वाले ऋण में 0.25 प्रतिशत अंक की वृद्धि से 40,00,000 रुपये की शेष राशि पर वार्षिक ब्याज 0.25% x 40,00,000 = 10,000 रुपये प्रति वर्ष बढ़ता है, अन्य बातें समान रहने पर।

⚠️ MPC केवल रेपो तय करती है
MPC केवल एक चीज़ तय करती है: नीतिगत रेपो दर। वह मुद्रास्फीति लक्ष्य तय नहीं करती (सरकार करती है), और CRR, SLR या OMO तय नहीं करती, जो RBI के पास ही रहते हैं। संख्यात्मक जाल: लगातार तीन तिमाहियाँ 6.4%, 6.3% और 5.9% विफलता नहीं हैं, क्योंकि 5.9% के कारण क्रम टूट जाता है, जो सीमा के भीतर है।

बैंकिंग ढाँचा: श्रेणियाँ

भारतीय बैंक दो बड़े समूहों में आते हैं, और परीक्षा पूछती है कि कोई प्रकार किस समूह का है और वह क्या नहीं कर सकता। अनुसूचित बैंक वे हैं जो RBI अधिनियम, 1934 की दूसरी अनुसूची में शामिल हैं; वे RBI से उधार ले सकते हैं और उसकी शर्तें पूरी करते हैं। अनुसूचित होना वाणिज्यिक या सहकारी होने से अलग कसौटी है: दोनों प्रकार अनुसूचित हो सकते हैं।

बैंकिंग श्रेणियाँ एक नज़र में
श्रेणीसमूहमुख्य विशेषता
सार्वजनिक व निजी क्षेत्र के बैंकवाणिज्यिकपूर्ण बैंकिंग सेवाएँ; अंतर स्वामित्व का है (सरकारी बहुमत बनाम निजी)
विदेशी बैंकवाणिज्यिकविदेश में निगमित, भारत में शाखाओं या सहायक कंपनियों से संचालित
लघु वित्त बैंकवाणिज्यिक (विभेदित)असेवित व अल्पसेवित वर्गों पर केंद्रित पूर्ण बैंकिंग: छोटे किसान, सूक्ष्म उद्यम, कम आय वाले परिवार; अन्य वाणिज्यिक बैंकों से ऊँचा प्राथमिकता क्षेत्र लक्ष्य
भुगतान बैंकवाणिज्यिक (विभेदित)केवल बचत व चालू जमा स्वीकार करते हैं (प्रति ग्राहक सीमा सहित); ऋण नहीं दे सकते; क्रेडिट कार्ड नहीं
क्षेत्रीय ग्रामीण बैंकवाणिज्यिकग्रामीण ऋण, केंद्र, राज्य व प्रायोजक बैंक के संयुक्त स्वामित्व में (पिछला अध्याय देखिए)
शहरी सहकारी बैंक, राज्य व ज़िला केंद्रीय सहकारी बैंकसहकारीसदस्यों के स्वामित्व में; दोहरा नियंत्रण: बैंकिंग पक्ष का नियमन RBI, प्रबंधन पक्ष का सहकारी समितियों का रजिस्ट्रार करता है
⚠️ हर ऋणदाता बैंक नहीं
प्राथमिक कृषि ऋण समितियाँ (PACS), जो अल्पकालिक ग्रामीण सहकारी शृंखला (राज्य, ज़िला, गाँव) का ग्राम-स्तरीय आधार हैं, बैंककारी विनियमन अधिनियम के अंतर्गत बैंक नहीं हैं, इसलिए RBI उनका नियमन नहीं करता। साथ ही, लघु वित्त और भुगतान बैंक दोनों 2015 के लाइसेंस चरण के विभेदित बैंक हैं, पर ऋण केवल लघु वित्त बैंक देता है।

प्राथमिकता क्षेत्र ऋण

अकेला छोड़ दिए जाने पर बैंक वहाँ ऋण देता है जहाँ प्रतिफल सबसे सुरक्षित लगता है। प्राथमिकता क्षेत्र ऋण (PSL) RBI का वह नियम है कि बैंक के ऋण का निश्चित भाग उन क्षेत्रों को जाए जो सामाजिक रूप से महत्वपूर्ण हैं पर जिनका वित्तपोषण कठिन है। RBI के निर्देश इन्हें आठ श्रेणियों में बाँटते हैं: कृषि; सूक्ष्म, लघु व मध्यम उद्यम; निर्यात ऋण; शिक्षा; आवास; सामाजिक अवसंरचना; नवीकरणीय ऊर्जा; और अन्य।

अक्टूबर 2026 तक PSL लक्ष्य, RBI के PSL निर्देश, 2025 के अनुसार (1 अप्रैल 2025 से लागू)
लक्ष्य, ANBC या CEOBSE (जो अधिक हो) के अंश के रूप मेंघरेलू वाणिज्यिक बैंक
कुल प्राथमिकता क्षेत्र40%
कृषि (कुल के भीतर)18%
छोटे व सीमांत किसान (कृषि के भीतर)10%
सूक्ष्म उद्यम (कुल के भीतर)7.5%
कमज़ोर वर्ग (कुल के भीतर)12%

ANBC यानी समायोजित शुद्ध बैंक ऋण, बैंक का ऋण-आधार है, और CEOBSE तुलन-पत्र से बाहर के जोखिमों का ऋण-समतुल्य है। हल उदाहरण: 20,000 करोड़ रुपये के ANBC वाले घरेलू वाणिज्यिक बैंक को कम से कम 40% = 8,000 करोड़ रुपये प्राथमिकता क्षेत्रों को देने होंगे, जिनमें 18% = 3,600 करोड़ रुपये कृषि को और 12% = 2,400 करोड़ रुपये कमज़ोर वर्गों को। उप-लक्ष्य कुल के भीतर हैं, उसमें जुड़ते नहीं। क्षेत्रीय ग्रामीण बैंकों और लघु वित्त बैंकों का कुल लक्ष्य वाणिज्यिक बैंकों से ऊँचा है; शहरी सहकारी बैंकों का अपना लक्ष्य है।

ℹ️ ध्यान दें
जो बैंक लक्ष्य न पा सके, वह अधिशेष वाले बैंक से प्राथमिकता क्षेत्र ऋण प्रमाणपत्र (PSLC) ख़रीद सकता है। प्रमाणपत्र लक्ष्य का श्रेय हस्तांतरित करता है, ऋण स्वयं नहीं। अन्यथा कमी होने पर NABARD के ग्रामीण अवसंरचना विकास निधि जैसी निर्दिष्ट निधियों में अंशदान करना पड़ता है।
⚠️ तिथि और बैंक-प्रकार
लक्ष्य समय के साथ बदल सकते हैं और बैंक के प्रकार से भिन्न होते हैं। यदि कोई प्रश्न तिथि और बैंक-प्रकार बताए बिना आँकड़ा दे, तो ढाँचे को मुख्य बात मानिए: उप-लक्ष्य 40% के भीतर आते हैं, और लघु वित्त बैंकों व RRB का कुल लक्ष्य वाणिज्यिक बैंकों से ऊँचा है।

डूबत ऋण: वसूली के उपकरण, नाम और उद्देश्य

आस्ति वर्गीकरण (SMA चरण और 90 दिन की NPA कसौटी) बैंकिंग जागरूकता के पहले अध्याय में है। यह खंड इस बारे में है कि ऋण बिगड़ जाने पर ऋणदाता क्या करते हैं। प्रत्येक उपकरण को नाम और एक उद्देश्य के रूप में सीखिए।

वसूली के उपकरण
उपकरणउद्देश्यकहाँ चलता है
SARFAESI अधिनियम, 2002ऋणदाता नोटिस के बाद न्यायालय गए बिना अपनी प्रतिभूति लागू करता है (कब्ज़ा लेकर बेचता है)न्यायालय से बाहर; चुनौती ऋण वसूली अधिकरण में जाती है
ऋण वसूली अधिकरण (DRT)बैंकों व वित्तीय संस्थाओं के वसूली-दावों का तेज़ निर्णयऋण वसूली और दिवाला अधिनियम, 1993
लोक अदालतसमझौते से निपटारा, सामान्यतः छोटी बकाया राशियों के लिएविधिक सेवा प्राधिकरण अधिनियम, 1987
दिवाला और शोधन अक्षमता संहिता, 2016चूककर्ता कंपनी का समयबद्ध समाधान या परिसमापन, जिसका नेतृत्व उसके ऋणदाता करते हैंराष्ट्रीय कंपनी विधि अधिकरण (NCLT)
आस्ति पुनर्निर्माण कंपनी (ARC)बैंक की NPA ख़रीदती है ताकि बैंक अपनी बही साफ़ कर सके; फिर ARC वसूली करती हैSARFAESI के अंतर्गत RBI में पंजीकृत व उसके द्वारा विनियमित

नेशनल एसेट रिकंस्ट्रक्शन कंपनी लिमिटेड (NARCL), जिसे आम तौर पर बैड बैंक कहा जाता है, 2021 में बैंकों से बड़े दबावग्रस्त ऋण लेने के लिए बनी, जो भुगतान अंशतः नकद और अंशतः सरकारी गारंटी वाली प्रतिभूति रसीदों में करती है। यह ARC है, बैंक नहीं, और जमा नहीं लेती।

⚠️ अधिकार बनाम मंच
उपकरण और उसके मंच को मत मिलाइए। SARFAESI अधिकार है (न्यायालय के बिना प्रतिभूति लागू करना); DRT और NCLT मंच हैं। IBC का मामला NCLT में जाता है, DRT में नहीं। बैड बैंक या ARC ऋण ख़रीदती है; ऋण देती नहीं और जमा नहीं लेती।

AML, बेसल और ग्राहक सुरक्षा: विनियामक शब्दावली

KYC और ग्राहक उचित परिश्रम पहले अध्याय में आ चुके हैं। यहाँ देखिए कि वे किसमें जाकर जुड़ते हैं। धन-शोधन निवारण अधिनियम, 2002 (PMLA) बैंकों को रिपोर्टिंग संस्थाएँ बनाता है: उन्हें ग्राहकों का सत्यापन, अभिलेख-रखरखाव और कुछ लेन-देन की सूचना वित्तीय आसूचना इकाई-भारत (FIU-IND) को देनी होती है, जो राजस्व विभाग के अंतर्गत नवंबर 2004 में गठित हुई। यह संदिग्ध लेन-देन रिपोर्ट (STR) और नकद लेन-देन रिपोर्ट (CTR) एकत्र करती है। जिस बैंक को धन के परतीकरण का संदेह हो, वह STR दाख़िल करता है और ग्राहक को सूचित नहीं कर सकता।

बेसल अंतरराष्ट्रीय नियम-पुस्तिका है। तीन स्तंभ हैं: न्यूनतम पूँजी (स्तंभ 1), पर्यवेक्षी समीक्षा (स्तंभ 2) और प्रकटीकरण द्वारा बाज़ार अनुशासन (स्तंभ 3)। 2008 के संकट के बाद बेसल III ने लीवरेज अनुपात (टियर 1 पूँजी भाग कुल जोखिम, बिना जोखिम-भार के) और दो तरलता अनुपात जोड़े। तरलता कवरेज अनुपात (LCR) = उच्च-गुणवत्ता तरल आस्तियाँ / अगले 30 दिनों के शुद्ध नकद बहिर्प्रवाह; शुद्ध स्थिर निधिकरण अनुपात (NSFR) एक वर्ष में आवश्यक स्थिर निधि से उपलब्ध स्थिर निधि की तुलना करता है। बेसल मानक में दोनों का न्यूनतम 100% है। उदाहरण: 120 करोड़ रुपये की HQLA और 100 करोड़ रुपये के शुद्ध 30-दिवसीय बहिर्प्रवाह से LCR = 120%।

ग्राहक के लिए दो सुरक्षा-जाल हैं। DICGC का जमा बीमा बैंक के विफल होने पर प्रत्येक जमाकर्ता को प्रति बैंक एक सीमा तक सुरक्षा देता है; सीमा बदल सकती है और तिथि के साथ पहले अध्याय में दी गई है। RBI लोकपाल वह निःशुल्क शिकायत-मार्ग है जब बैंक का अपना निवारण विफल हो जाए। दोनों RBI से जुड़ी सुरक्षाएँ हैं, बैंक के लाभ की सरकारी गारंटी नहीं।

🧠 स्मरण-सूत्र
बेसल प्रत्येक की एक पंक्ति में: स्तंभ 1 = कितनी पूँजी, स्तंभ 2 = पर्यवेक्षक की जाँच, स्तंभ 3 = बैंक बाज़ार को क्या बताता है। LCR 30 दिन (अल्पकाल) का है; NSFR एक वर्ष (दीर्घकाल) का। लीवरेज अनुपात वह है जिसमें जोखिम-भार नहीं होते।

मुख्य बिंदु

  • RBI पर बैंकिंग जागरूकता के प्रश्न मौद्रिक नीति (दरें, आरक्षित अनुपात, OMO) और विनियमन (पूँजी, KYC, प्राथमिकता क्षेत्र) में बँटते हैं। दोनों स्तंभ अलग रखिए।
  • गलियारा SDF < रेपो < MSF = बैंक दर चलता है। रेपो धन डालता है, रिवर्स रेपो और SDF सोखते हैं, और केवल SDF संपार्श्विक-रहित है।
  • रेपो दर, CRR या SLR बढ़ाना, या OMO में प्रतिभूतियाँ बेचना तरलता कसता है; घटाना या ख़रीदना ढील देता है। CRR की नकदी RBI के पास रहती है और कुछ नहीं कमाती; SLR बैंक स्वयं रखता है।
  • सरकार मुद्रास्फीति लक्ष्य अधिसूचित करती है (अप्रैल 2026 से मार्च 2031 के लिए 4%, 2% से 6% की सीमा के साथ); छह सदस्यीय MPC केवल रेपो दर तय करती है। विफलता का अर्थ है सीमा के बाहर लगातार तीन तिमाहियाँ।
  • भुगतान बैंक ऋण नहीं दे सकते; लघु वित्त बैंक असेवित वर्गों की सेवा करते हैं और उनका प्राथमिकता क्षेत्र लक्ष्य ऊँचा है; PACS बैंककारी विनियमन अधिनियम के अंतर्गत बैंक नहीं हैं; सहकारी बैंकों पर दोहरा नियंत्रण है।
  • प्राथमिकता क्षेत्र के उप-लक्ष्य 40% के कुल में समाहित हैं (अक्टूबर 2026 तक, RBI के अनुसार)। वसूली: SARFAESI न्यायालय के बाहर प्रतिभूति लागू करता है, DRT और NCLT मंच हैं, ARC NPA ख़रीदती है, FIU-IND को STR मिलते हैं, और LCR 30 दिन की तरलता-परीक्षा है।

अभ्यास प्रश्न (18)

उत्तर खोलने से पहले प्रत्येक प्रश्न हल करें। हर व्याख्या सही विकल्प के साथ लुभावना गलत विकल्प भी बताती है, क्योंकि अंक वहीं जाते हैं।

  1. RBI के तरलता गलियारे में, कौन-सी सुविधा बैंक को बिना कोई संपार्श्विक दिए या लिए अपनी अधिशेष रात्रिकालीन निधि RBI के पास रखने देती है?

    1. स्थायी जमा सुविधा (SDF)
    2. रेपो, जिसमें बैंक सरकारी प्रतिभूतियाँ सौंपता है
    3. सीमांत स्थायी सुविधा (MSF), रेपो से ऊँची दर पर
    4. खुले बाज़ार का संचालन, जिसमें RBI बॉन्ड बेचता है
    उत्तर देखें

    उत्तर: A — स्थायी जमा सुविधा (SDF)

    SDF बैंकों को अधिशेष निधि RBI के पास रखने देती है और बदले में कोई प्रतिभूति नहीं मिलती, इसीलिए यह गलियारे का तल बन सकती है। भ्रामक विकल्प रेपो उलटा प्रवाह है: RBI उधार देता है और बैंक संपार्श्विक के रूप में प्रतिभूतियाँ सौंपता है।

  2. मान लीजिए, केवल इस प्रश्न के लिए, नीतिगत रेपो दर 6.50% है। RBI SDF को उससे 25 आधार अंक नीचे और MSF को 25 आधार अंक ऊपर रखता है, और बैंक दर MSF दर के बराबर है। SDF दर, MSF दर और बैंक दर क्या हैं?

    1. SDF 6.25%, MSF 6.75%, बैंक दर 6.25%
    2. SDF 6.25%, MSF 6.75%, बैंक दर 6.75%
    3. SDF 6.75%, MSF 6.25%, बैंक दर 6.25%
    4. SDF 6.50%, MSF 6.75%, बैंक दर 6.50%
    उत्तर देखें

    उत्तर: B — SDF 6.25%, MSF 6.75%, बैंक दर 6.75%

    SDF = 6.50 - 0.25 = 6.25%; MSF = 6.50 + 0.25 = 6.75%; बैंक दर MSF के बराबर है, इसलिए वह भी 6.75% है। जो विकल्प SDF को रेपो से ऊपर रखता है वह सीढ़ी उलट देता है: SDF तल है और MSF छत।

  3. किसी बैंकिंग प्रणाली की शुद्ध माँग व सावधि देयताएँ 5,00,000 करोड़ रुपये हैं। RBI CRR 4.5% से घटाकर 4.0% कर देता है। अन्य बातें समान रहने पर उधार देने के लिए कितनी नकदी मुक्त होती है?

    1. 22,500 करोड़ रुपये
    2. 20,000 करोड़ रुपये
    3. 250 करोड़ रुपये
    4. 2,500 करोड़ रुपये
    उत्तर देखें

    उत्तर: D — 2,500 करोड़ रुपये

    परिवर्तन NDTL के 0.5 प्रतिशत अंक का है: 0.5% x 5,00,000 = 2,500 करोड़ रुपये। 20,000 करोड़ रुपये पूरा 4% आरक्षण होगा, 0.5% की कटौती नहीं, और 22,500 करोड़ रुपये पुराना 4.5% आरक्षण है।

  4. RBI के उपकरणों के बारे में इन कथनों पर विचार कीजिए। P: रिवर्स रेपो में RBI बैंकों से उधार लेता है। Q: SDF में बैंकों को संपार्श्विक के रूप में सरकारी प्रतिभूतियाँ मिलनी आवश्यक हैं। R: MSF दर नीतिगत रेपो दर से ऊपर है। S: बैंक दर MSF दर के बराबर रखी जाती है। कौन-से सही हैं?

    1. केवल P, Q और R
    2. केवल Q, R और S
    3. केवल P, R और S
    4. केवल P और Q
    उत्तर देखें

    उत्तर: C — केवल P, R और S

    P, R और S सही हैं। Q ग़लत है क्योंकि SDF संपार्श्विक-रहित है: बैंक धन रखते हैं और उन्हें कोई प्रतिभूति नहीं मिलती। P, Q और R वाला भ्रामक समूह Q को ग़लती से मान लेता है और S छोड़ देता है।

  5. जब RBI खुले बाज़ार के संचालन में बैंकों को सरकारी प्रतिभूतियाँ बेचता है, तो बैंकिंग प्रणाली की तरलता का क्या होता है?

    1. वह डाली जाती है, क्योंकि RBI बैंकों को बॉन्ड सौंपता है
    2. वह सोखी जाती है, क्योंकि बैंक प्रतिभूतियों के लिए RBI को रुपये देते हैं
    3. वह अपरिवर्तित रहती है, क्योंकि बॉन्ड और नकद दोनों तरल हैं
    4. वह तभी डाली जाती है जब बिक्री बट्टे पर हो
    उत्तर देखें

    उत्तर: B — वह सोखी जाती है, क्योंकि बैंक प्रतिभूतियों के लिए RBI को रुपये देते हैं

    बिक्री में बैंक रुपये देते हैं और प्रतिभूतियाँ पाते हैं, इसलिए रुपये बैंकिंग प्रणाली से निकलते हैं: तरलता सोखी जाती है, जो सख़्ती का कदम है। RBI की ख़रीद इसका उलटा करती है। बैंक के दैनिक निपटान में बॉन्ड और नकद एक-दूसरे का स्थान नहीं ले सकते।

  6. निम्नलिखित में से कौन-सा कदम तरलता को कसने वाला नहीं है?

    1. नकद आरक्षित अनुपात में वृद्धि
    2. RBI द्वारा सरकारी प्रतिभूतियों की प्रत्यक्ष बिक्री
    3. नीतिगत रेपो दर में वृद्धि
    4. RBI द्वारा सरकारी प्रतिभूतियों की प्रत्यक्ष ख़रीद
    उत्तर देखें

    उत्तर: D — RBI द्वारा सरकारी प्रतिभूतियों की प्रत्यक्ष ख़रीद

    ख़रीद में विक्रेताओं को रुपये दिए जाते हैं, इसलिए धन डलता है: तरलता में ढील आती है। अन्य कदम अधिक नकदी बाँधते हैं, बिक्री से नकदी हटाते हैं या उधार महँगा करते हैं, और सभी सख़्ती लाते हैं। छात्र ख़रीद और बिक्री को मिला देते हैं क्योंकि दोनों में प्रतिभूतियाँ होती हैं।

  7. एक बैंक की शुद्ध माँग व सावधि देयताएँ 2,000 करोड़ रुपये हैं। इस NDTL पर CRR (4%) और SLR (18%) लागू मानिए, CRR की नकदी को SLR में न गिनिए, और अन्य सभी आवश्यकताएँ छोड़ दीजिए। वह अधिकतम कितना उधार दे सकता है?

    1. 1,560 करोड़ रुपये
    2. 1,640 करोड़ रुपये
    3. 1,920 करोड़ रुपये
    4. 1,440 करोड़ रुपये
    उत्तर देखें

    उत्तर: A — 1,560 करोड़ रुपये

    CRR = 2,000 का 4% = 80; SLR = 2,000 का 18% = 360; उधार योग्य = 2,000 - 80 - 360 = 1,560 करोड़ रुपये। 1,640 करोड़ रुपये केवल SLR घटाता है और भूल जाता है कि CRR की नकदी भी उधार योग्य राशि से बाहर जाती है।

  8. जिस मुद्रास्फीति लक्ष्य की ओर RBI को कार्य करना है, उसे कौन अधिसूचित करता है?

    1. मौद्रिक नीति समिति, सरकार के परामर्श से
    2. अकेले RBI गवर्नर
    3. केंद्र सरकार, RBI के परामर्श से
    4. संसद, हर वर्ष बजट पर मतदान द्वारा
    उत्तर देखें

    उत्तर: C — केंद्र सरकार, RBI के परामर्श से

    लक्ष्य केंद्र सरकार RBI के परामर्श से पाँच वर्ष की अवधि के लिए अधिसूचित करती है। भ्रामक उत्तर MPC ग़लत है: MPC लक्ष्य पाने के लिए काम करती है और केवल नीतिगत रेपो दर तय करती है।

  9. 4% के मुद्रास्फीति लक्ष्य और 2% से 6% की सहनशीलता सीमा के लिए, लगातार तीन तिमाहियों की औसत CPI मुद्रास्फीति का कौन-सा क्रम ढाँचे के अनुसार विफलता माना जाएगा?

    1. 6.2%, 6.4%, 5.9%
    2. 6.1%, 6.3%, 6.6%
    3. 1.8%, 4.0%, 1.9%
    4. 6.5%, 3.0%, 6.7%
    उत्तर देखें

    उत्तर: B — 6.1%, 6.3%, 6.6%

    विफलता के लिए औसत मुद्रास्फीति का लगातार तीन तिमाहियों तक सीमा से बाहर रहना आवश्यक है। केवल 6.1, 6.3 और 6.6 तीनों 6% से ऊपर हैं। अन्य हर क्रम में सीमा के भीतर का एक मान (5.9, 4.0 या 3.0) क्रम तोड़ देता है, इसलिए कुछ तिमाहियाँ बाहर होने पर भी विफलता नहीं है।

  10. मौद्रिक नीति समिति कौन-सा निर्णय लेती है?

    1. सांविधिक तरलता अनुपात का स्तर
    2. पाँच वर्ष का मुद्रास्फीति लक्ष्य
    3. OMO में बेची जाने वाली सरकारी प्रतिभूतियों की मात्रा
    4. नीतिगत रेपो दर
    उत्तर देखें

    उत्तर: D — नीतिगत रेपो दर

    MPC नीतिगत रेपो दर तय करती है, और कुछ नहीं। लक्ष्य सरकार अधिसूचित करती है; CRR, SLR और OMO RBI के पास रहते हैं। मुद्रास्फीति लक्ष्य सबसे भ्रामक विकल्प है क्योंकि MPC उससे बँधी है।

  11. भुगतान बैंक का कौन-सा वर्णन सही बैठता है?

    1. यह बचत व चालू जमा लेता है पर ऋण नहीं दे सकता
    2. यह मुख्यतः छोटे किसानों को ऋण देता है और सावधि जमा लेता है
    3. इसका स्वामित्व केंद्र, एक राज्य और एक प्रायोजक बैंक के पास है
    4. यह RBI और एक रजिस्ट्रार के दोहरे नियंत्रण में चलता है
    उत्तर देखें

    उत्तर: A — यह बचत व चालू जमा लेता है पर ऋण नहीं दे सकता

    भुगतान बैंक केवल बचत व चालू जमा, प्रति ग्राहक सीमा में, स्वीकार करता है और ऋण नहीं दे सकता। छोटे किसानों को ऋण लघु वित्त बैंक का, संयुक्त स्वामित्व क्षेत्रीय ग्रामीण बैंक का और दोहरा नियंत्रण सहकारी बैंकों का वर्णन है।

  12. RBI के वर्गीकरण में निम्नलिखित में से कौन-सा अनुसूचित वाणिज्यिक बैंक की श्रेणी नहीं है?

    1. भारत में कार्यरत विदेशी बैंक
    2. शहरी सहकारी बैंक
    3. क्षेत्रीय ग्रामीण बैंक
    4. लघु वित्त बैंक
    उत्तर देखें

    उत्तर: B — शहरी सहकारी बैंक

    शहरी सहकारी बैंक सहकारी समूह के हैं, दोहरे नियंत्रण में। विदेशी बैंक, क्षेत्रीय ग्रामीण बैंक और लघु वित्त बैंक सभी अनुसूचित वाणिज्यिक बैंकों के साथ समूहित हैं। क्षेत्रीय ग्रामीण बैंक ग्रामीण, सहकारी-जैसी छवि के कारण भ्रामक है।

  13. P: प्राथमिक कृषि ऋण समितियों का बैंककारी विनियमन अधिनियम के अंतर्गत बैंक के रूप में RBI नियमन करता है। Q: शहरी सहकारी बैंक RBI और सहकारी समितियों के रजिस्ट्रार के दोहरे नियंत्रण में हैं। R: लघु वित्त बैंक भुगतान बैंक हैं जो ऋण नहीं दे सकते। S: अनुसूचित होने का अर्थ RBI अधिनियम, 1934 की दूसरी अनुसूची में शामिल होना है। कौन-से कथन सही हैं?

    1. केवल P और Q
    2. केवल Q, R और S
    3. केवल Q और S
    4. केवल P, R और S
    उत्तर देखें

    उत्तर: C — केवल Q और S

    Q और S सही हैं। P ग़लत है क्योंकि PACS बैंककारी विनियमन अधिनियम के अंतर्गत बैंक नहीं हैं और RBI उनका नियमन नहीं करता। R ग़लत है क्योंकि लघु वित्त बैंक ऋण देते हैं; केवल भुगतान बैंक नहीं दे सकते।

  14. RBI के प्राथमिकता क्षेत्र ऋण निर्देश, 2025 (1 अप्रैल 2025 से लागू, संशोधित रूप में) के अनुसार, एक घरेलू वाणिज्यिक बैंक का ANBC 20,000 करोड़ रुपये है। कुल प्राथमिकता क्षेत्र ऋण और कृषि ऋण का न्यूनतम क्रमशः कितना है?

    1. 8,000 करोड़ रुपये और 2,400 करोड़ रुपये
    2. 11,600 करोड़ रुपये और 3,600 करोड़ रुपये
    3. 6,000 करोड़ रुपये और 1,500 करोड़ रुपये
    4. 8,000 करोड़ रुपये और 3,600 करोड़ रुपये
    उत्तर देखें

    उत्तर: D — 8,000 करोड़ रुपये और 3,600 करोड़ रुपये

    कुल = 20,000 का 40% = 8,000 करोड़ रुपये; कृषि = 20,000 का 18% = 3,600 करोड़ रुपये। 2,400 करोड़ रुपये कमज़ोर वर्ग (12%) का आँकड़ा है, और 11,600 करोड़ रुपये कृषि को कुल में ग़लती से जोड़ता है, जबकि उप-लक्ष्य उसके भीतर होते हैं।

  15. किस कानून के अंतर्गत बैंक चूक करने वाले उधारकर्ता की प्रतिभूत संपत्ति पर नोटिस के बाद, न्यायालय गए बिना, कब्ज़ा लेकर उसे बेच सकता है?

    1. दिवाला और शोधन अक्षमता संहिता, 2016
    2. SARFAESI अधिनियम, 2002
    3. विधिक सेवा प्राधिकरण अधिनियम, 1987
    4. बैंककारी विनियमन अधिनियम, 1949
    उत्तर देखें

    उत्तर: B — SARFAESI अधिनियम, 2002

    SARFAESI प्रतिभूत ऋणदाताओं को न्यायालय के बाहर प्रतिभूति लागू करने का अधिकार देता है। IBC NCLT के समक्ष ऋणदाता-नेतृत्व वाली समाधान प्रक्रिया है, और विधिक सेवा प्राधिकरण अधिनियम लोक अदालत के समझौतों का स्रोत है।

  16. P: ऋण वसूली अधिकरण ऋण वसूली और दिवाला अधिनियम, 1993 के अंतर्गत बैंकों के वसूली-दावों पर निर्णय देते हैं। Q: दिवाला और शोधन अक्षमता संहिता, 2016 राष्ट्रीय कंपनी विधि अधिकरण के माध्यम से चलती है। R: आस्ति पुनर्निर्माण कंपनी बैंकों से NPA ख़रीदती है। S: आस्ति पुनर्निर्माण कंपनी जनता से जमा लेती है और उन्हें उधार देती है। कौन-सा कथन सही नहीं है?

    1. P
    2. Q
    3. R
    4. S
    उत्तर देखें

    उत्तर: D — S

    S ग़लत है: ARC दबावग्रस्त आस्तियाँ ख़रीदती है और उन पर वसूली करती है; वह जनता से जमा नहीं लेती और ऋण नहीं देती। P, Q और R में से प्रत्येक बताए गए कानून और मंच से मेल खाता है। R उन छात्रों के लिए भ्रामक है जो ऋण ख़रीदने को ऋण देना समझते हैं।

  17. एक बैंक अधिकारी देखता है कि एक ग्राहक नकद जमा को कई छोटी राशियों में बाँटकर रिपोर्टिंग-स्तर से ठीक नीचे जमा कर रहा है, मानो जाँच से बचने के लिए। PMLA ढाँचा बैंक से क्या करने की अपेक्षा करता है?

    1. FIU-IND को संदिग्ध लेन-देन रिपोर्ट दाख़िल करे और ग्राहक को सूचित न करे
    2. खाता फ़्रीज़ करे और ग्राहक को तुरंत कारण बता दे
    3. समीक्षा के लिए इसे मौद्रिक नीति समिति को भेजे
    4. कुछ न करे, क्योंकि हर जमा रिपोर्टिंग-स्तर से नीचे है
    उत्तर देखें

    उत्तर: A — FIU-IND को संदिग्ध लेन-देन रिपोर्ट दाख़िल करे और ग्राहक को सूचित न करे

    टुकड़ों में बाँटे गए जमा एक क्लासिक संकेत हैं, और बैंक को ग्राहक को सचेत किए बिना FIU-IND को STR दाख़िल करना होता है। कुछ न करना ग़लत है क्योंकि STR का आधार संदेह है, केवल राशि नहीं, और ग्राहक को बताना सूचना-निषेध का उल्लंघन है।

  18. एक बैंक के पास 120 करोड़ रुपये की उच्च-गुणवत्ता तरल आस्तियाँ हैं और अगले 30 दिनों में उसके अपेक्षित शुद्ध नकद बहिर्प्रवाह 100 करोड़ रुपये हैं। उसका तरलता कवरेज अनुपात क्या है, और क्या वह बेसल के 100% के न्यूनतम को पूरा करता है?

    1. 83%, हाँ
    2. 120%, नहीं
    3. 120%, हाँ
    4. 83%, नहीं
    उत्तर देखें

    उत्तर: C — 120%, हाँ

    LCR = HQLA / 30 दिन का शुद्ध बहिर्प्रवाह = 120 / 100 = 120%, जो 100% से ऊपर है। उलटा अनुपात 100/120 = 83% जाल है, और वह ग़लती से विफलता दिखाएगा।